Anlegen hört mit dem Ruhestand nicht auf.

Im Ruhestand soll Vermögen Einkommen liefern, nicht nur wachsen. Daraus wird oft der Schluss gezogen, nun aus­schließ­lich sicher anzulegen. Das ist verständlich, aber meist ein Fehler.

Warum „nur sicher“ riskant ist

• Der Ruhestand dauert heute häufig 20 bis 30 Jahre.

• Über diesen Zeitraum verringert die Inflation die Kaufkraft erheblich.

• Ein Vermögen nur in Tages- und Festgeld verliert real an Wert und ist schneller aufgebraucht als geplant.

Die Anlage folgt der Entnahme

• Kurzfristig: Kapital für die nächsten Jahre – sicher und verfügbar.

• Mittelfristig: stabil angelegt, etwa in Anleihen.

• Langfristig: breit gestreut am Aktienmarkt, weil dieser Teil Zeit hat, Schwankungen auszusitzen, und für den Infla­ti­ons­aus­gleich sorgt.

Wie hoch der Aktienanteil sein darf

• abhängig von Vermögen und Risi­ko­be­reit­schaft

• vor allem davon, wie viel Ihres Bedarfs bereits durch Renten gedeckt ist: Je mehr sichere Renten, desto mehr Schwankung verträgt der Rest.

Das größte Risiko: schwache Anfangsjahre

• Fallen die Märkte gleich zu Beginn des Ruhestands, während bereits entnommen wird, sinkt die Reichweite des Vermögens dauerhaft.

• Der wichtigste Schutz: ausreichende sichere Reserven.

Umsetzung

• Auszahlpläne aus dem Depot liefern planbare monatliche Beträge und bleiben gleichzeitig investiert, etwa über die MLP Port­fo­lio­rente.

• Kosten und Steuern wiegen jetzt schwerer, weil jeder unnötige Abzug direkt das verfügbare Einkommen senkt.

Regelmäßig neu aus­ba­lan­cie­ren. Die Strategie wird nach Marktphasen überprüft, damit die sicheren Reserven stets für die nächsten Jahre reichen. Wie die Aufteilung für Ihr Vermögen und Ihren Bedarf aussehen sollte, lässt sich konkret berechnen.